一行兩會(中國人行、銀保監(jiān)會、證監(jiān)會)昨日聯(lián)合發(fā)布《關于完善系統(tǒng)重要性金融機構監(jiān)管的指導意見》,明確通過對制定特別監(jiān)管要求和建立系統(tǒng)重要金融機構特別處置機制兩條途徑,完善金融機構監(jiān)管,防范系統(tǒng)重要性金融機構包括“大而不能倒”的系統(tǒng)性風險。專家認為,《指導意見》是防范化解金融風險的重要措施,也是中國金融監(jiān)管體制改革的重要內(nèi)容。
人行有關負責人在答問稿內(nèi)表示,人行會同銀保監(jiān)會、證監(jiān)會根據(jù)行業(yè)發(fā)展特點,制定的客觀定量,劃定參評機構范圍,估計來自銀行業(yè)、證券業(yè)和保險業(yè)的參評機構數(shù)分別不少于30家、10家、10家。參評機構每年6月底前填寫并提交上一會計年度數(shù)據(jù),每年8月底前提交國務院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(金融委)審議。系統(tǒng)重要性金融機構最終名單經(jīng)金融委確定后,由人行和相關監(jiān)管部門聯(lián)合發(fā)布。金融委每三年對上述評估流動和方法進行審議并進行必要調(diào)整與完善。
《指導意見》明確,完善系統(tǒng)重要性金融機構監(jiān)管的主要兩條途徑為:對系統(tǒng)重要性金融機構制定特別監(jiān)管要求,以增強其持續(xù)經(jīng)營能力,降低發(fā)生重大風險的可能性;建立系統(tǒng)重要性金融機構特別處置機制,確保其經(jīng)營失敗時,能夠得到安全、快速、有效處置,保障其關鍵業(yè)務和服務不中斷,是妥善解決“大而不能倒”問題的關鍵。
助補足監(jiān)管制度短板
特別處置機制方面,包括人行牽頭銀保監(jiān)會、證監(jiān)會及財政部等單位組建危機管理小組,負責建立系統(tǒng)重要性金融機構的特別處置機制。對于問題機構的處置原則,系統(tǒng)重要性金融機構發(fā)生重大風險,由人行會同相關部門成立風險處置工作小組,首先使用金融機構自有資產(chǎn)或市場化渠道籌集資金開展自救。若仍未能化解風險,相應行業(yè)保障基金可以依法提供流動性支持或救助。若仍無法化解風險,在可能引發(fā)系統(tǒng)性風險、危及金融體系穩(wěn)定時,系統(tǒng)性金融機構可以向人行申請有前置條件的、應急性流動性支持或救助。
中國人民大學重陽金融研究院高級研究員董希淼分析稱,《指導意見》從定義、評估與識別、特別監(jiān)管要求、審慎監(jiān)管、特別處置機制、國際協(xié)調(diào)合作等方面,明確對系統(tǒng)重要性金融機構監(jiān)管,十分及時和必要,有助于補足監(jiān)管制度短板,加強和完善對中國金融業(yè)有效監(jiān)管,更好地維護金融市場和金融體系的穩(wěn)定,這是防范化解金融風險的重要措施。而完善宏觀審慎政策框架是反思全球金融危機教訓、完善金融監(jiān)管框架的重要舉措,也是中國金融監(jiān)管體制改革的重要內(nèi)容。
金融機構名單或較預計大
他還估計,此次“系統(tǒng)重要性金融機構”的名單或比此前市場預計的有所擴大。除了銀行,資產(chǎn)規(guī)模大、影響范圍廣的證券業(yè)、保險業(yè)金融機構,都有可能納入該名單。此外,如浙江螞蟻金服此類從事金融業(yè)務的非金融機構,若經(jīng)國務院金融委認定也可能被納入名單,實施特別監(jiān)管。
人行有關負責人指出,雖然系統(tǒng)重要性金融機構應當滿足更為嚴格的資本、杠桿率等監(jiān)管要求,因此可能會面臨更高的合規(guī)成本,但從這些機構在金融體系所處地位來看,理應受到與其系統(tǒng)重要性程度相一致的監(jiān)管。人行將會同相關部門在制定實施細則時將考慮金融機構實際情況,設置合理的監(jiān)管要求與過渡期安排,避免短期內(nèi)對金融機構造成沖擊。
《指導意見》發(fā)布后,人行將會同相關部門,抓緊啟動實施細則的制定工作,逐步出臺銀行業(yè)、證券業(yè)、保險業(yè)系統(tǒng)重要性金融機構的評估方法和附加監(jiān)管要求。